Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий (Вадим Цудикман)
- Автор: Вадим Цудикман / Сергей Израйлевич
- Жанр: Ценные бумаги, инвестиции / Личные финансы
- Год публикации: 2017
- ISBN 978-5-9614-4674-6
Книга "Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий" представляет собой масштабное и вдумчивое руководство по использованию опционов в автоматизированной торговле. Основная аудитория этой работы — опытные трейдеры и инвесторы, ознакомленные с финансовым анализом и статистическими концепциями. Важный момент — наличие Приложения для новичков, которое вводит их в курс основных терминов и концепций.
Автор утверждает, что опционы предоставляют уникальные возможности для создания спекулятивных торговых стратегий, которые позволяют эффективно использовать разнообразные финансовые инструменты. Обсуждаются различные классы стратегий, с акцентом на маркет-нейтральные подходы, которые минимизируют влияние колебаний базовых активов на стоимость позиций. Дельта — важный аспект, отражающий чувствительность опционов к изменениям в ценах базовых активов, становится ключевым инструментом для формирования таких стратегий.
Книга также подробно исследует частично-направленные стратегии, которые комбинируют сведения о дельте и прогнозах изменений цен. Автор предлагает рассматривать позиции в контексте единого портфеля, что позволяет трейдерам более целостно оценивать и тестировать свои стратегии, что представляет собой существенное отличие от традиционных подходов. Нелинейность опционов и их ограниченный срок обращения требуют пересмотра методов оценки рисков, уточняя, как это влияет на стратегии.
Часть книги посвящена структуре дельта-нейтрального портфеля и основным параметрам, которые могут изменяться в зависимости от рыночных условий и волатильности. Например, исследуется, как изменяются комбинации опционов в портфеле под воздействием различных факторов, таких как диапазон страйков и пороги критериев. Таким образом, мероприятия по диверсификации становятся важным аспектом, который помогает укрепить портфель и снизить риски.
В рамках частично-направленного портфеля акцент делится на асимметричности, где наблюдаются более высокие значения коэффициента асимметрии. Такие аспекты подчеркивают необходимость минимизации асимметричности при проектировании моделей для частично-направленных стратегий, так как они могут повлиять на конечные результаты. Обсуждается также и вероятность убытка для портфелей с различными стратегиями, подтверждая важность выбора параметров в условиях изменчивого рынка.
Раздел, посвященный многокритериальной оптимизации, рассматривает подходы к оценке робастности решений, где предлагаются методы по усреднению функций и оценке стандартного отклонения для улучшения выбора среди множества оптимальных решений. Это проясняет, как достигать надежных и устойчивых стратегий.
В заключительной части книги обсуждаются вопросы адаптивной оптимизации и риска заоптимизированности торговых стратегий, подчеркивая, что сложные алгоритмические трейдинговые стратегии, особенно в условиях волатильного рынка, требуют тщательного тестирования и учета изменений в параметрах потом.
В целом, эта работа представляет собой полноценный ресурс для трейдеров, направленный на глубокое понимание опционной торговли и развития эффективных автоматизированных стратегий, начиная с теоретических основ и заканчивая практическими аспектами их применения и тестирования на реальных данных.
Читать онлайн
Автор утверждает, что опционы предоставляют уникальные возможности для создания спекулятивных торговых стратегий, которые позволяют эффективно использовать разнообразные финансовые инструменты. Обсуждаются различные классы стратегий, с акцентом на маркет-нейтральные подходы, которые минимизируют влияние колебаний базовых активов на стоимость позиций. Дельта — важный аспект, отражающий чувствительность опционов к изменениям в ценах базовых активов, становится ключевым инструментом для формирования таких стратегий.
Книга также подробно исследует частично-направленные стратегии, которые комбинируют сведения о дельте и прогнозах изменений цен. Автор предлагает рассматривать позиции в контексте единого портфеля, что позволяет трейдерам более целостно оценивать и тестировать свои стратегии, что представляет собой существенное отличие от традиционных подходов. Нелинейность опционов и их ограниченный срок обращения требуют пересмотра методов оценки рисков, уточняя, как это влияет на стратегии.
Часть книги посвящена структуре дельта-нейтрального портфеля и основным параметрам, которые могут изменяться в зависимости от рыночных условий и волатильности. Например, исследуется, как изменяются комбинации опционов в портфеле под воздействием различных факторов, таких как диапазон страйков и пороги критериев. Таким образом, мероприятия по диверсификации становятся важным аспектом, который помогает укрепить портфель и снизить риски.
В рамках частично-направленного портфеля акцент делится на асимметричности, где наблюдаются более высокие значения коэффициента асимметрии. Такие аспекты подчеркивают необходимость минимизации асимметричности при проектировании моделей для частично-направленных стратегий, так как они могут повлиять на конечные результаты. Обсуждается также и вероятность убытка для портфелей с различными стратегиями, подтверждая важность выбора параметров в условиях изменчивого рынка.
Раздел, посвященный многокритериальной оптимизации, рассматривает подходы к оценке робастности решений, где предлагаются методы по усреднению функций и оценке стандартного отклонения для улучшения выбора среди множества оптимальных решений. Это проясняет, как достигать надежных и устойчивых стратегий.
В заключительной части книги обсуждаются вопросы адаптивной оптимизации и риска заоптимизированности торговых стратегий, подчеркивая, что сложные алгоритмические трейдинговые стратегии, особенно в условиях волатильного рынка, требуют тщательного тестирования и учета изменений в параметрах потом.
В целом, эта работа представляет собой полноценный ресурс для трейдеров, направленный на глубокое понимание опционной торговли и развития эффективных автоматизированных стратегий, начиная с теоретических основ и заканчивая практическими аспектами их применения и тестирования на реальных данных.
Похожие книги:
Комментарии к книге «Опционы: Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий»
Комментариев пока нет.